Во время одного из обследований местности немцы случайно наткнулись в районе Земли Новая Швабия на второе заброшенное поселение, подобное первому «мертвому городу». Исследователям удалось отыскать там вход в подскальную пещеру. Позже выяснилось, что оба «мертвых города» были соединены между собой галереей.
В начале ноября 1938 года в распоряжение немецких полярников прибыли подводные лодки. Их стали использовать для обследования района теплого течения. В первый же день одна из подводных лодок сумела удачно «поднырнуть» под скалу. Через 800 метров она смогла подняться на поверхность. Субмарина оказалась в гигантской пещере, связанной с другими пещерами, находившимися в толще горы. Вода в некоторых из них была настолько теплой, что моряки вполне могли купаться.
Течение местами было довольно сильным. Очевидно, что озера (а уже первые исследования показали, что это были именно довольно глубокие озера с пресной водой) питала некая подземная река, скорее, даже целая система мощных источников. Немцы постепенно продвигались в глубь системы озер, пока наконец не обнаружили место, где берег являлся достаточно пологим и можно было высадиться на сушу. 14 ноября 1938 года, если верить фон Кранцу, исследователи впервые ступили на землю подгорного царства, вскоре окрещенного Вальгаллой.
